Обзор рынка от forex брокера Глобал ФХ
В последний торговый день прошлой недели фондовые индексы Америки уверенно продемонстрировали единую восходящую динамику. Dow Jones поднялся на 0.85% (26616.71), S&P 500 вырос на 1.18% (2872.87), Nasdaq прибавил 1.28% (7505.77). Европейские площадки также не отставали от заокеанских коллег и росли в едином порыве. Немецкий индекс DAX вырос на 0.31% (13340.17), британский FTSE 100 поднялся на 0.65% (7665.54).
Обзор рынков 29.01.2018На сегодня, по словам аналитиков Global FX, запланирован ряд публикаций макроэкономических данных, а также выступления представителей монетарных властей, которые могут повлиять на решения участников рынка в течение торговых сессий.
В 10:00 МСК Индекс цен на импорт Германии
В 13:45 МСК Выступление члена ЕЦБ Лаутеншлегер
В 16:30 МСК Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление в США
В 16:30 МСК Расходы физических лиц в США
В 19:00 МСК Выступление члена ЕЦБ Кере
Сейчас по всему миру наблюдается самый быстрый рост мировой экономики с начала десятилетия. Он связан с сильным подъемом прибылей корпораций на фоне и стабильных макроэкономических данных. Капитализация компаний во всем мире выросла на более чем 4 триллиона долларов только в этом году. В частности за прошлую неделю национальные биржевые индексы по всему миру прибавили в среднем почти 2%. Прошедшая пятидневка была насыщенной разными новостями, отчётами и заявлениями.
По итогам плановых заседаний ЦБ Японии и Европы, оба регулятора оставили монетарные политики без изменений, также ничего нового не было сказано в их сопроводительных заявлениях. Объёмы выкупа активов, в рамках количественного смягчения, остались на прежнем уровне поэтому новая ликвидность ещё будет поддерживать фондовые рынки.
На форуме в Давосе было сделано много громких заявлений. Самое яркое влияние на фондовые рынки оказали слова Дональда Трампа. Он изменил свое отношение к силе национальной валюты. Буквально с начала своего президентского срока он твердил про слабый доллар, но на прошлой неделе он первый раз сказал, что необходимости крепкого доллара для Америки. На этой новости был резкий всплеск волатильности на валютных рынках, но коррекция в паре EUR/USD так и не смогла развиться, вполне вероятно, что цель 1,3 все же будет достигнута в ближайший месяц.
Сезон корпоративных отчётов практически не приносит разочарований. Более 90% говорят о росте своих показателей, как выручки, так и прибыли, при позитивных прогнозах на следующий квартал. В общую позитивную картину слегка попала капля негатива, это слабые данные по ВВП США за четвёртый квартал в качестве первой оценки, которые были опубликованы пятницу. Показатель вышел на уровне 2.6% в то время как участники рынка ожидали 3%., Ожидания были заложены на отметку 3%, а по факту отказалось 2.6%.
На фоне эйфории восходящего ралли сейчас мало кто хочет замечать растущий фактор риска для рынка акций. Резкое падение стоимости доллара США и крупные продажи бондов сейчас уже явились причиной роста доходности американских облигаций со сроком погашения 10 лет до 2.65%. При этом национальный фондовый рынок продолжает подъем уже 15 месяцев подряд. И рост настолько стремителен, что в течении этого ралли нет коррекции даже в 5% уже более года, а это рекорд своего рода рекорд за 90 лет.
Но как только коррекция все таки начнется, так сразу получат дополнительный стимул для роста драгоценные металлы. При этом на прошлой неделе на фоне обвального падения доллара цена тройской унции золота уже поднималась до отметки 1360$.
Цена нефти марки Brent впервые с 2014 года поднялась выше 71$ за баррель, при этом ее не мог остановить такой фактор как рост добычи в США на 128 тысяч баррелей. Сейчас объем добываемой нефти в Америке находится на абсолютном максимуме. Есть вероятность, что черное золото будет консолидироваться на достигнутых уровнях до экспирации фьючерсных контрактов, и с начала февраля можно ожидать спад. Согласно данным по запасам они снижались в течении пятнадцати недель подряд. При этом США наращивала экспорт реализовывая их по текущим ценам, при том, что закупки были при ценах ниже 40 долл. за баррель.